Главная Экономика 17:02 03 Октября 2018 14169
Где найти альтернативу банковскому вкладу?

Наверняка многие из вас сейчас сталкиваются с одной огромной проблемой, которая называется: а почему такие низкие ставки по вкладам

trud.ru

Как говорил тогда ещё Роман Карцев, вчера были большие, но по пять, а сегодня маленькие, но по три. Сейчас три по валютным вкладам не дождёшься и по рублёвым четыре, пять, ну может шесть годовых.

Да, официальная инфляция в рублях это процента четыре, в валюте где-то два, но в рублях понимаем, что реально она выше, чем четыре. И нужно где-то хотя бы выходить минимум на 8-10% годовых, а в валюте, соответственно, минимум на два годовых «чистыми», чтобы перекрывать инфляцию. Значит, вклады не подходят от слова «совсем». Вопрос, а что же может быть вместо них. Вместо них может быть то, что подходит вам под склонность риска и под ту доходность, которую вы хотели бы иметь, то есть короче, это баланс между доходностью и потенциальным риском, на который вы готовы пойти.

Первое самое близкое, что может быть к депозиту - это, конечно, облигация. Она может быть и в рублях, и в иностранной валюте. Но если брать валюту, то рекомендуем начать с долларов, потому что в евро доходность будет не очень скажем так хорошей и впечатляющей.

По рублям у нас можно выбрать государственные облигации, корпоративные облигации. И лучше выбирать корпоративные облигации, выпущенные в 2017 году и позже, потому что по ним с 2018 года действует льготное налогообложение по купонному доходу.

Соответственно, что можно здесь получить? Наверное, где-то 7-8% годовых в рублях, если говорим про достаточно комфортные по риску облигации, то есть про надёжных эмитентов. Это в любом случае лучше, чем депозит под 4-5%. Порог входа в облигации в рублях тысяча рублей. Пороги входа для валютных облигаций, в принципе, от тысячи долларов уже можно что-то найти.

По долларам можно обратить внимание на достаточно надёжных эмитентов на нашем рынке. Это ВЭБ, Газпром, Газпромбанк. И здесь можно говорить про доходность 3-4% годовых. Может быть, даже если повезёт, то 5% до налогов.

Если говорить про зарубежные рынки, то там тоже можно смотреть на доходность 3-5%, но если очень повезёт и это будет очень здорово, то, в принципе, где-то 6-7% годовых, если будем оставаться в рейтинге BB+ по Standard & Poor’s. В принципе, нормально, это всё равно в два - три раза лучше, чем валютные банковские вклады. Облигацию взяли, открыли брокерский счёт, «перегнали» туда деньги, купили облигацию и сидим до погашения и не дёргаемся. И два раза, иногда чаще получаете купонный доход. Всё максимально приближенный инструмент к депозиту, не надо ничего делать. Если выбрали надёжный эмитент, то вообще можно не напрягаться.

Но, если вы думаете, что 8-9% годовых в рублях или 3-5% в валюте неплохо, но как-то маловато, то можете рассмотреть вторую опцию. Это может быть структурные продукты с регулярным купоном. И здесь они могут быть разными, самые основные опции две. Первая - это структурка, которая привязана к облигациям. И если не одна из облигаций, к которым привязана эта структурка не дефолтнула, то вы получаете, как правило, раз в квартал купонный доход. И здесь можно говорить про валютную доходность 7% годовых, а по рублям 10-12% и выше. Это интереснее, чем облигация, но не жадничайте и внимательно смотрите к каким облигациям данная структурка привязана, чтобы у вас не получилось дефолта. И в результате, вы остались с дефолтнувшими облигациями на всю сумму, которую туда вложили.

Если говорить про второй вид структурных продуктов, то это обычные структурки, которые привязаны либо к акциям, либо к индексам, либо может быть к каким-то сырьевым товарам.

И если они держаться в заданном коридоре и проваливаются в цене не ниже заданного снижения, то вы получаете регулярно купонный доход, как правило, раз в квартал. Но если хоть одна из составляющих просядет больше, чем на заданную величину, то в худшем случае в конце вы получите на всю сумму подешевевший актив или эквивалент в валюте или в рублях.

То есть, это не совсем, конечно, консервативный инструмент, но доходность может быть в рублях 15-18%, а в валюте может быть 8-10% годовых. Но, естественно, это не прямая альтернатива депозиту, так как здесь есть риски.

Если вы всё это читаете и говорите: «В принципе, конечно же, по лучше, но банально мало и хочется больше». Тогда можем вам предложить - по крайней мере, для рублей - микрофинансовые компании и p2p-кредитование.В микрофинансовые компании по закону физическое лицо может разместить не меньше, чем 1 млн. 500 тыс. рублей. Вы «размещаетесь» в них какое-то количество месяцев или год, или даже несколько лет и имеете регулярный процентный доход. Доходность сейчас по ним может быть 15-20% годовых в рублях.

Если вы посмотрите на p2p-кредитование, то есть когда вы через специальные крауфандинговые площадки размещаете деньги в виде займов в какие-то юридические лица (малый или средний бизнес), то, в принципе, здесь можно говорить о доходности 20% годовых в рублях.

Пороги входа, конечно, ниже чем в микрофинансовые компании. Есть площадки, которые принимают всего от 5 тыс. рублей, есть от 100 тыс. руб., но всё равно это не полтора миллиона в любом случае. Так же есть вариант финансирования какой-то конкретной компании на прямую, в обход финансовых посредников в лице банков и МФО. Это направление сейчас активно развивается. Можно выбрать сектор, который вам по душе: от добычи золота до сельского хозяйства. Доходность по таким вложениям составляет 13-19% годовых. Один из примеров - Потребительское общество национального развития (ПОНР). Конечно, это рискованно, потому что вы же не Газпрому займ даёте, и не Лукойлу. То есть, это всё-таки небольшой бизнес и он может, конечно же, дефолтнуть. Правда многие из этих компаний страхуют себя от банкротства, что является дополнительной гарантией в сохранности средств, так как страховые компании не страхуют всех подряд и проверяют своих клиентов на благонадежность. В интернете много отзывов по таким вложениям как положительных так и не очень. Поэтому и говорим, что это альтернатива депозиту, но агрессивная всё-таки. Выбор за вами.

Если вы хотите всё то же самое, но в валюте, тогда вы можете перейти из России на зарубежные рынки. И смотрите инвестиции в местные микрофинансовые компании. За рубежом наиболее удобная форма инвестиции, это, безусловно, микрофинансовые фонды или p2p-фонды.

В них можно инвестировать, но для этого вам нужен зарубежный брокерский счёт или другие варианты, например, зарубежный банковский счёт или зарубежная страховая оболочка, через которые вы покупаете эти фонды. Они, как правило, выплачивают регулярно купонный доход. Здесь можно говорить о доходности максимум до 10% годовых.

Но это будет, конечно, рискованно, тем не менее такие варианты есть. Пороги входа в такие фонды обычно находится около 10 тыс. условных единиц, это доллары, евро, фунты и т. д. Поэтому это тоже близко к депозиту.

Но, если вы всё это прочитали и говорите: «Конечно, всё это хорошо, но я хотел бы всё-таки что-то конкретно пощупать. Не верю я во все эти бумажки». Тогда, конечно, есть вариант. Это инвестиции в недвижимость. Здесь вы либо покупаете объект недвижимости и сдаёте его в аренду, либо это происходит всё то же самое, но на зарубежных рынках. В России, наверное, даже если говорить про инвестиции в апарт-отели, «чистыми» вы будете выходить на 7% годовых. И с учётом всего, что это не очень ликвидно, то, наверное, можно сказать ещё бабушка надвое скажет, что всё-таки лучше облигации или апарт-отели. Но за рубежом, особенно в развитых странах есть возможность привлечения плеча, то есть заёмного капитала (ипотеки).

И вы можете за рубежом взять ипотеку под 3%, из России взять или если у вас в другой юрисдикции деньги, то тогда оттуда вывести 50% от стоимости недвижимости, которую хотите купить. Взять ипотеку на оставшиеся 50% и на вложенный капитал вы можете выходить на доходность 7% в долларах, евро или фунтах, если вам интересна Великобритания. Это похоже на депозит и более того есть конкретное обеспечение в виде «кирпичиков», которые при большом желании вы можете приехать и пощупать. Так что не депозитом единым, как говорится. Что из этого выбрать? Мы бы поставили всё-таки союз «и», и выбрали бы несколько инструментов.

И вновь (в который уже раз) вдруг развернулось обсуждение темы про богатство и богатых

Ирина Хмара, спецкор «Труда»
Труд
Фото: West Coast Surfer/moodboard, globallookpress.com

Кто эти люди и почему в России их, мягко говоря, не очень любят, по старинке утверждая, что трудом праведным не наживешь палат каменных? Толчком к спорам на старую тему послужили два любопытных социологических...

В России наметился бум частного инвестирования

Максим Башкеев
Труд
Фото: © Bulkin Sergey,globallookpress.com

В январе был побит очередной рекорд: число физических лиц, имеющих брокерские счета на Московской бирже, превысило 30 млн человек. Этак скоро каждый пятый взрослый россиянин вслед за канувшим в историю Леней Голубковым...

Лица, ответственные за выпуск новых отечественных авиалайнеров, кормят страну завтраками

Михаил Морозов, обозреватель «Труда»
Труд
Superjet 100 улетел на 2026 год. Фото: Леонид Фаерберг/Transport Photo Images, globallookpress.com

Объединенная авиастроительная корпорация, входящая в состав «Ростеха», в очередной раз сообщила о переносе сроков поставок отечественных авиалайнеров. Итак, МС-21 улетел на 2025 год, а Superjet 100 —...

Экономика 23:01 / 31 Января 2024 3155
На своих четырех…

С 1 февраля депутатов и чиновников планировали пересаживать на отечественные автомобили. А где их столько взять?

Александр Киденис
Труд
Внеочередную замену импортного транспорта на отечественный обещают пока только думскому начальству. Фото: «Комсомольская правда», globallookpress.com

«Российские автомобили Lada Vesta поступили в гараж Госдумы и уже вышли на линию, — сообщил журналистам депутат Олег Леонов из фракции «Новые люди». — Машины достойные, и я считаю,...

Экономика 23:01 / 31 Января 2024 3090
Лифт застрял!

Вслед за массовыми отключениями тепла в многоэтажках к россиянам подкралась новая напасть: они могут остаться без лифтов

Ирина Хмара, спецкор «Труда»
Труд
К 2025 году завершится срок эксплуатации каждого пятого лифта в стране. А заменить их не получится. Фото: Елена Майорова, globallookpress.com

2024-й пора объявлять годом ЖКХ: ни дня без новостей от коммунальщиков! То в разгар морозов жители многоэтажек во многих регионах остались без отопления из-за аварий на сетях, то дворники по всей стране...

Экономика 00:07 / 09 Февраля 2024 3059
Слегка ржавые, но едут

На наших глазах в страну вернулся постсоветский авторынок: падает спрос на новые машины, зато растет ввоз сильно подержанных иномарок из-за рубежа

Алекс Зверев
Труд
Годовой ввоз б/у машин из-за рубежа превысил 1,2 миллиона штук. Фото: Сергей Булкин/news.ru, globallookpress.com

Крупнейшие российские автозаводы Самарской, Ульяновской и Нижегородской областей говорят о снижении объемов производства из-за сокращения продаж, о чем заявлено в докладе Центробанка о региональной политике. Впрочем,...

Экономика 00:01 / 29 Февраля 2024 3034
Как рыбку съесть?

Британское блюдо фиш-энд-чипс готовят из трески Баренцева моря, которая слишком дорога для нашего кармана

Александр Киденис
Труд
Может, пора уже для населения устроить настоящий рыбный день? Фото: Алексей Гынгазов/Russian Look, globallookpress.com

«У нас в Мурманске в советское время треску и минтай за еду не считали — кошек и поросят кормили. А сейчас по ценам все это деликатес», — говорят жители рыбной столицы...

На рынке автострахования появился новый продукт - краткосрочные полисы, которые действуют от одного до нескольких дней

Максим Башкеев
Труд
«Автогражданку» сейчас не критикует только ленивый водитель. Фото: Сергей Булкин/news.ru, globallookpress.com

В отличие от годовых договоров ОСАГО, стоимость которых контролируется Центробанком, «однодневки» отданы на откуп страховым компаниям. И сразу стало ясно, что скромничать они не собираются. «Автогражданку»...

Российское общество много лет ждет ответа на запрос относительно исправления ошибок приватизации

Михаил Морозов, обозреватель «Труда»
Труд
По иску Генпрокуратуры арестовано имущество сразу нескольких крупных предприятий, в 1990-х годах отданных в частные руки. Фото: Константин Кокошкин, globallookpress.com

По иску Генпрокуратуры арестованы акции и имущество Ивановского завода тяжелого станкостроения (ИЗТС). Что за этим стоит: пересмотр всего комплекса имущественных отношений, сложившихся после 1991 года, или точечное изъятие...

Экономика 00:01 / 07 Марта 2024 2802
Сюрприз на колесах

Первоапрельский «День дурака» обещает нам рост цен на бюджетные легковушки минимум на 300 тысяч рублей

Александр Киденис
Труд
Автомобиль постепенно превращается из средства передвижения в роскошь. Фото: Сергей Булкин/news.ru, globallookpress.com

Правительство вводит новый, повышенный размер утилизационного сбора за автомобили. Вздорожают в основном китайские авто, но они уже составляют две трети рынка импортируемых машин. В минувшем году в России было реализовано...

Нет ничего проще: разрешить магазинам даром раздавать еду с истекающим сроком годности

Максим Башкеев
Труд
Чтобы фудшеринг заработал, он должен быть интересен бизнесу. Фото: Сергей Петров/news.ru, globallookpress.com

Судя по всему, фудшеринг у нас все-таки станет реальностью. Соответствующий законопроект подготовили депутаты «Единой России». Документ передан на рассмотрение в правительство и уже успел получить одобрение...

Частных домов в России уже строится больше, чем многоквартирных

Алекс Зверев
Труд
Большинству россиян надоели «человейники», которые росли как грибы после дождя. Фото: «Комсомольская правда», globallookpress.com

В начале нулевых я построил дом. Пришлось во многом себе отказывать, залезать в долги, но с годами пришел к убеждению, что это были лучшие мои инвестиции. Сегодня так думают миллионы: частных домов уже строится...

Нашему Совету Федерации, похоже, неймется, как герою старого анекдота о знаменитом одесском закройщике, который мечтал стать царем

Алекс Зверев
Труд
Потешить самолюбие законодателей, которые и так недешево обходятся бюджету, – дорогое удовольствие. Фото: Константин Кокошкин, globallookpress.com

В Совете Федерации обсудили возможность создания в России государственного маркетплейса. Как видим, немножко поторговать не прочь даже обитатели столичного особняка на Большой Дмитровке. В старом анекдоте о знаменитом...

На фоне президентской кампании в США там озаботились китайской торговой экспансией так, будто речь идет об Армагеддоне

Олег Шевцов, политический обозреватель «Труда»
Труд
Западные СМИ стращают цунами из дешевого китайского импорта. Фото: Zhang Ailin/Синьхуа, globallookpress.com

Спятивший американский генерал Джеймс Форрестол, в 1949-м сиганувший с 16-го этажа с криком «Русские идут!», давно стал фигурой символической: вот до чего доводят фобии. Но сегодня пора беспокоиться за нынешних...

Экономика 19:01 / 10 Февраля 2024 2341
Ах, белый теплоход…

Билеты на морские путешествия раскупаются как горячие пирожки

Максим Башкеев
Труд
Фото: Peter Zimmermann/dpa-Zentralbild, globallookpress.com

Правительство продолжает стимулировать внутренний туризм. Подготовлен законопроект по обнулению НДС для круизных судов, курсирующих из наших портов. Хотя билеты на морские путешествия и так раскупаются как горячие пирожки. Напомним:...

Специалисты рассказали, как сделать работу российских складов более безопасной

Эксперты отмечают, таких происшествий станет меньше, когда на больших складах появятся подготовленные профессионалы. Фото: «Комсомольская правда», globallookpress.com

25 января в московском информационном агентстве «Аврора» прошел круглый стол независимого профсоюза «Новый Труд» (НПНТ), посвященный вопросам предотвращения аварийных ситуаций в платформенной экономике, в частности –...





Подписаться

Еженедельная рассылка самых важных и интересных новостей от Труда. Без спама.

Подписаться
Спасибо!

Вы подписались на еженедельную рассылку от Труда. Мы пришлем Вам первый выпуск сегодня.

Порядок разделов

Для того, чтобы изменить порядок раделов, передвиньте их и установите в нужной последовательности

Сохранить
Спроси у юриста

Квалифицированные юристы помогут разобраться в правовых коллизиях вашей проблемы

Хотите получать уведомления о самых важных новостях от Труда?